Борьба с инфляцией самые эффективные методы защиты вашего капитала

Недвижимость

Кейнсианский подход

Кейнсианский
подход базируется на предпосылке о
дефиците благ на рынке вследствие
уменьшившегося предложения при неполной
загрузке мощностей. Решение проблемы
заключается в том, чтобы стимулировать
инвестиционный спрос,
вследствие чего, учитывая эффект
мультипликатора,
увеличится совокупное
предложение.
Рост национального производства в
конечном счете приведет к снижению цен,
т.е. к снижению инфляции.

Кейнсианские
программы стабилизации широко применялись
в 30-е гг. и после второй мировой войны.
Однако к 70-м гг. активная государственная
политика привела к быстрому росту бюджетного
дефицита и государственного
долга, что
вызвало необходимость пересмотра
используемых методов.

44. Функции коммерческих банков.

Основными
функциями коммерческих банков являются:
привлечение временно свободных денежных
средств; предоставление ссуд; осуществление
денежных расчетов н платежей в хозяйстве;
выпуск кредитных средств обращения;
консультирование и предоставление
экономической и финансовой информации.

Особенность
посреднической функции коммерческих
банков состоит в том, что главным
критерием перераспределения ресурсов
выступает прибыльность их использования
заемщиком. Перераспределение ресурсов
осуществляется по горизонтали
хозяйственных связей от кредитора к
заемщику, при посредстве банков без
участия промежуточных звеньев в лице
вышестоящих банковских структур, на
условиях платности и возвратности.

Плата за отданные и полученные взаймы
средства формируется под влиянием
спроса и предложения заемных средств.
В результате достигается свободное
перемещение финансовых ресурсов в
хозяйстве. Значение посреднической
функции коммерческих банков для
успешного развития и функционирования
рыночной экономики состоит в том, что
банки своей деятельностью уменьшают
степень риска и неопределенности в
экономической системе

Монетаризм

Новое
экономическое течение (монетаризм),
пришедшее на смену кейнсианству,
использовало основные идеи неоклассиков.
Монетаристы считали, что государственное
вмешательство в экономику должно быть
сведено к минимуму и ограничиться в
основном денежной сферой. Инфляция
также провозглашалась чисто монетарным
явлением, связанным с увеличением денежной
массы в
экономике.

Метод борьбы с инфляцией, по
мнению монетаристов, заключается
вограничении
денежной массы:
правительство должно повысить процентные
ставки и
уменьшить количество денег на руках у
населения. В этом случае совокупный
спрос сократится
и инфляция уменьшится. Одновременно с
ограничением спроса нужно стремиться
увеличить совокупное
предложение.

Это можно осуществить за счет продажи
части государственной собственности
(частичная приватизация),
усиления антимонопольной
политики,
поддержке мелкого и среднего бизнеса.
Особенностью монетарных программ
является приверженность концепции
открытой экономики — страна должна
быть интегрирована в мировое
хозяйство и
открыта для притока иностранных
капиталов.

45. Пассивные операции кб.

Пассивные
операции коммерческого
банка —
это деятельность банка по аккумулированию
собственных и привлеченных средств в
целях их размещения. Пассивные
операции —
операции по мобилизации средств, а
именно: привлечение кредитов,
вкладов (депозитных, сберегательных),
получение кредитов от других банков,
эмиссия собственных ценных бумаг.

Средства, получаемые в результате
пассивных операций, являются основой
непосредственной банковской деятельности.
Активные операции — операции по
размещению средств. В результате
активных операций банки получают
дебетовые проценты, которые должны
быть выше кредитовых процентов,
выплачиваемых банком по пассивным
операциям.

Депозитные
операции —
это срочные и бессрочные вложения
клиентов банка. Средства, хранящиеся
на счетах до востребования (бессрочные
вклады), предназначаются для осуществления
текущих платежей — наличными или через
банк при помощи чеков, кредитных карточек
или аккредитивов. Другой вид депозитных
вкладов — срочные вклады (с определенными
сроками погашения).

К
пассивным операциям относятся и
различные сберегательные операции.
Сберегательные депозиты служат для
накопления средств клиента, о чем
клиенту выдается свидетельство
(сберегательная книжка).

ПОДРОБНОСТИ:   Досудебное урегулирование споров в арбитраже

создание
и увеличение собственного капитала за
счет отчислений от прибыли; эмиссию
ценных бумаг и их размещение на открытом
рынке; депозитные операции; межбанковские
займы на внутреннем и внешнем рынке.

депозиты
до востребования;

срочные
и сберегательные депозиты.

Инфляция и антиинфляционная политика в России

Инфляционные
явления сложились в отечественной
экономике еше в период административно-командной
системы — в 80-е годы XX столетия. Особенность
этих процессов заключалась в преобладании
неденежных факторов инфляции, включающих:

  • диспропорциональность
    структуры экономики — устойчивые темпы
    роста тяжелой промышленности, производящей
    средства производства при стагнации
    отраслей, производящих потребительские
    товары, и отрасли сферы услуг. Так, в
    1989 г. на 1 руб. денежной массы, находящейся
    в обращении, приходилось 18 коп.
    потребительских товаров в сфере
    розничной торговли;

  • фондовое
    распределение средств производства
    между предприятиями-товаропроизводителями
    через систему органов государственного
    снабжения, искусственно создававших
    их дефицит;

  • плановая
    централизованная система ценообразования,
    основанная на занижении цен на природные
    ресурсы (политика «дешевых ресурсов»),
    что обусловило высокую степень
    материалоемкости продукции, производимой
    предприятиями;

  • низкий
    уровень внутренних цен на ресурсы,
    предопределивший ресурсную
    ориентированность экспорта, поскольку
    доходы от экспорта дешевых по себестоимости
    ресурсов значительно превышали доходы
    от экспорта готовой продукции;

  • чрезмерность
    производственных капитальных вложений
    в оборонную отрасль — до 50% ВВП;

  • формирование
    монополий крупного производства:
    высокая степень управляемости крупных
    производственных комплексов, а также
    требования рационального использования
    ограниченных ресурсов. Результатом
    стал высокий уровень монополизма в
    форме предметной специализации
    предприятий — около 94% продукции
    производилось на предприятиях, владеющих
    более 50% рынка;

  • усиление
    инфляционных процессов после экономической
    реформы 1987 г., обусловленное превышением
    темпов роста заработной платы по
    сравнению с темпами роста производительности
    труда.

Борьба с инфляцией самые эффективные методы защиты вашего капитала

Инфляция
первой половины 90-х годов формировалась,
с одной стороны, в результате «инфляционного
напряжения», сложившегося в период
административно-командной системы
экономики, а с другой — под воздействием
факторов рыночной трансформации
экономики.

Первичными
(прямыми) факторами стали:

  • либерализация
    цен и хозяйственных связей;

  • включение
    российской экономики в мировое хозяйство;

  • переход
    к рыночному механизму формирования
    курса рубля и его внутренней
    конвертируемости;

  • введение
    новых косвенных налогов;

  • опережающий
    рост цен на топливно-энергетические
    ресурсы и тарифов на транспортные
    перевозки;

  • ориентация
    отраслей на экспорт, приводящая к
    высокой степени взаимодействия
    внутренних и мировых цен;

  • значительное
    число посредников реализации продукции
    конечному потребителю;

  • заниженный
    характер цен в период командно-административной
    экономики;

  • высокое
    влияние импортируемой инфляции.

ПОДРОБНОСТИ:   Судебно медицинская экспертиза побоев

Сложность
и многофакторность инфляции в России
обусловили формирование воспроизводственного
подхода к теоретическому обоснованию
ее причин и совокупности механизмов
управления инфляционными процессами.

Воспроизводственный
подход к понятию инфляции как
многофакторного социально-экономического
процесса включает следующие взаимосвязанные
элементы:

  • главные
    причины –
     диспропорции
    в процессе воспроизводства (включая
    производство, распределение, обмен,
    потребление), а также ошибочная
    экономическая политика;

  • следствие
     избыток
    денег в обращении по сравнению с
    реальными потребностями хозяйственного
    оборота в деньгах;

  • сущность (основная
    форма проявления инфляции) — устойчивый
    общий рост цен и обесценение денег по
    отношению к товарам и иностранным
    валютам;

  • социально-экономические
    последствия –
     перераспределение
    национального дохода и национального
    богатства в пользу предприятий-монополистов,
    государства, теневой экономики за счет
    снижения реальной заработной штаты,
    пенсий и других фиксированных доходов
    населения; усиление имущественной
    дифференциации общества; подрыв движущих
    сил экономического развития.

Воспроизводственный
подход к оценке инфляции как многофакторного
процесса направлен на выработку
комплексной программы снижения ее
темпов, включающей регулирование как
монетарных, так и немонетарных факторов.

1.
преобладанием валютного компонента в
формировании денежного предложения
Банка России из-за однобокого развития
российской экономики и повышения мировых
цен на экспортную продукцию
топливно-энергетического комплекса.
Главный недостаток эмиссии денег в
России — слабая связь с формированием
денежного предложения путем кредитования
экономики, следовательно, актуально
увеличение кредитного компонента
денежного предложения с учетом условий
процесса воспроизводства, трсбо- ваний
внутреннего хозяйственного оборота.

В
России связь сохраняется, хотя и однобоко,
с денежным спросом доминирующей в
экономике экспортно-ориентированной
тоиливно-сырьевой отрасли, которая
стимулирует развитие смежных отраслей
и выступает одним из крупнейших
инвесторов. Таким образом, деньги,
эмитируемые Банком России путем покупки
валютной выручки экспортеров, обмениваются
на часть национального дохода страны;

2.
слабым воздействием классических
инструментов денежно- кредитного
регулирования (ставки рефинансирования,
норм обязательных резервов, операций
на открытом рынке) на формирование и
перераспределение финансовых ресурсов
в экономике;

3.
направленностью денежно-кредитной
политики ЦБ РФ на регулирование эмиссии
только центральных денег. Эмиссия
частных денег, выпускаемых
кредитно-финансовыми учреждениями, по
существу осуществляется бесконтрольно.
В связи с этим важно совершенствовать
структуру денежной массы за счет
сокращения использования в хозяйственном
обороте денежных суррогатов и иностранных
валют.

Исследование соотношения между
официальными, частными деньгами и
иностранными валютами, используемыми
в хозяйственном обороте России, важно
для регулирования коэффициента
монетизации экономики (отношение
среднегодовой денежной массы  к
номинальному ВВП). Этот коэффициент в
России постепенно растет, но пока в 2-3
раза ниже, чем в ряде других стран (в США
— 53%, Японии — 125%, Китае — 204%).

Увеличение
монетизации экономики за счет эмиссии
частных денег может напрямую спровоцировать
инфляцию. Предложения повысить монетизацию
экономики за счет использования
государственных золотовалютных резервов
и стабилизационного фонда не учитывают
инфляционные последствия таких мер.
Для избежания этих последствий необходима
программа использования стабилизационного
фонда для осуществления быстроокупаемых
инвестиционных проектов.

ПОДРОБНОСТИ:   Можно ли снять 50 тысяч с материнского капитала в 2018 году

Комплексные
антиинфляционные меры среднесрочной
перспективы предусматривают проведение
консервативной денежно- кредитной
политики, регулирующей денежные
предложения в соответствии с реальным
денежным спросом хозяйственного оборота
в зависимости от величины ВВП. Сделан
акцент на замедление скорости обращения
денег до 2,8-3 оборотов в 2009 г.

Обоснована
необходимость регулирования денежного
предложения в качественном аспекте —
сокращение валютного компонента эмиссии
и расширение денежного предложения за
счет рефинансирования банковской
системы. Планируется расширение
применения таких инструментов
рефинансирования, как переучет векселей,
операции своп, операции на открытом
рынке.

Регулирование
немонетарных факторов инфляции – это
прежде всего рост цен, возникающий
независимо от денежных факторов. К
немонетарным факторам роста цен в России
можно отнести:

  • изменение
    курса рубля к доллару и евро;

  • рост
    издержек производства и тарифов на
    услуги естественных монополий;

  • повышение
    бюджетной заработной платы, пенсий;

  • бегство
    от обесценивающихся денег к товарам;

  • рост
    мировых цен на топливо;

  • наценки
    многочисленных торговых посредников;

  • «отложенную
    инфляцию» и инфляционные ожидания;

  • отсутствие
    в России рыночной конкуренции, влияющей
    на снижение цены.

В
этой связи России необходима разработка
ценовой политики, основанной наряде
принципов, обеспечивающих снижение
немонетарного ценового компонента
инфляции. Эти принципы должны включать:

  • демонополизацию
    экономики;

  • контроль
    за установленными лимитами роста
    тарифов на услуги естественных монополий;

  • стимулирование
    рыночной конкуренции;

  • уменьшение
    количества торговых посредников;

  • правовое
    регулирование торговых наценок с учетом
    социального фактора и различной ценовой
    эластичности спроса на товары и услуги;

  • эффективное
    регулирование таможенных пошлин на
    вывозимые и ввозимые товары.

В
утвержденном Правительством РФ комплексе
антиинфляционных мер ведущую роль
занимают именно механизмы воздействия
на ценообразование. К ним относятся:

  • ограничение
    роста регулируемых цен на продукцию
    естественных монополий и тарифов на
    услуги ЖКХ при усилении контроля за
    издержками монополистов;

  • снижение
    темпа роста цен на горюче-смазочные
    материалы посредством стимулирования
    конкуренции, развития биржевой торговли,
    снижения налоговой нагрузки и
    технологического обновления нефтяной
    отрасли;

  • замедление
    роста цен на продовольственные товары
    на фоне стимулирования предложения
    этих товаров и совершенствования
    регулирования их импорта.

Важной
составляющей управления немонетарными
факторами инфляции выступает регулирование
заработной платы и доходов, превышающих
рост производительности труда. Тенденция
повышения заработной платы в России
стала глобальной за счет таких явлений,
как повышение оплаты труда госслужащих
и депутатского корпуса, теневая заработная
плата, повышение заработной платы
работников бюджетной сферы.

Весомую
роль в снижении темпа инфляции в России
играет оздоровление федерального
бюджета на основе улучшения
макроэкономических показателей,
увеличения налоговых поступлений,
превращения бюджета в бюджет развития,
реформирования бюджетного процесса,
внедрения в государственном секторе
экономики бюджетирования, ориентированного
на результат.

Оцените статью
Kruiz-Money.Ru